量化私募灵均投资因异常交易行为被限制交易

近日，宁波灵均投资管理合伙企业（有限合伙）公开发布了对沪深交易所限制交易措施的道歉公告。灵均投资表示，将严格执行交易规定，确保交易秩序，保护投资者权益。此次事件反映出监管对量化高频交易的严格态度，上交所及深交所已启动对灵均投资的公开谴责程序，并限制其在一定期限内交易。业内人士指出，量化高频交易近期受到市场风格切换的影响，波动加大，一些量化私募产品出现了较大的回撤。监管层强调，将继续加强对量化交易的监测分析，促进市场稳定运行。

量化私募遭遇“水逆”

2024年初，量化私募面临诸多挑战。在市场风格发生变化的背景下，中小市值个股遭遇重创，导致量化私募产品普遍出现回撤。2023年表现亮眼的量化私募，在2024年开局不利，部分产品净值出现明显下跌。市场传言，部分头部量化私募面临清盘或破产风险。然而，一些量化私募表示，产品清盘是投资者赎回的正常结果，并无杠杆策略产品。

监管加强量化交易监管

监管层在对灵均投资处罚后，进一步强化了对量化交易的监管。证监会表示，将逐步推出量化交易监管举措，加强与市场投资者沟通，维护市场稳定。沪深交易所也指出，量化交易报告制度已顺利实施，将加强对量化交易的监测分析。监管措施旨在维护市场公平性，借鉴国际经验，建立健全监管安排，加强对杠杆类量化产品的监管，强化期现货联动监管，完善自律管理协作机制。

风险提示：市场有风险，投资需谨慎。量化私募产品的表现受多种因素影响，投资者应关注市场变化，审慎决策。和讯自选股写手风险提示：以上内容仅作为作者或者嘉宾的观点，不代表和讯的任何立场，不构成与和讯相关的任何投资建议。在作出任何投资决定前，投资者应根据自身情况考虑投资产品相关的风险因素，并于需要时咨询专业投资顾问意见。和讯竭力但不能证实上述内容的真实性、准确性和原创性，对此和讯不做任何保证和承诺。